Введение

Сегодня фармацевтический рынок является важнейшей составляющей большого потребительского рынка, занимая особое положение в мировой экономике. Во-первых, фарминдустрия является жизненно важным компонентом области здравоохранения, что говорит о ее ярко-выраженной социальной значимости. Степень развития отрасли и ее способность функционировать независимо от других стран влияет как на лекарственное обеспечение страны, так и на здоровье граждан в целом. Во-вторых, данная отрасль одна из немногих имеет положительную тенденцию в своем развитии, на что во многом повлияла пандемия COVID-19. В 2023 году общий объем мирового фармацевтического рынка, по оценкам, вырос до 1,6 трлн долларов США, что, к примеру, превышает объём продаж от ежегодного экспорта сырой нефти.^[1] Это более чем на 100 млн долларов больше, чем в 2022 году.^[2] Стоит отметить, что именно распространение коронавирусной инфекции стало большим толчком для положительных трансформаций фармацевтических компаний: по всему миру за счет растущего спроса наблюдалось ускорение темпов производства лекарственных препаратов и рост инвестиций в НИОКР. Вследствие этого, многие государства начали вести политику, направленную на самообеспечение фармацевтической промышленности.

Факторы, определяющие развитие фармацевтики на макроуровне, заслуживают особого внимания. Во-первых, демографические тенденции, такие как рост населения, увеличение ожидаемой продолжительности жизни и снижение смертности, оказывают прямое воздействие на динамику рынка.  Во-вторых, значительную роль в развитии отрасли играет инновационная составляющая: новые технологии позволяют создавать продукты для лечения ранее неизлечимых болезней, что увеличивает клиентскую базу и способствует росту рынка. В-третьих, государственная политика стран регулирует доступ к медицинским услугам и препаратам особенно в развивающихся странах, что сказывается на развитии индустрии. И, наконец, главенствующее положение, занимаемое высокоразвитыми государствами и крупнейшими фармацевтическими транснациональными корпорациями, играет ключевую роль.

Цель данной статьи определить степень влияния фармацевтических ТНК на развитие мирового фармацевтического рынка.

Задачи исследования заключаются в том, чтобы охарактеризовать современные особенности развития фарминдустрии и оценить роль фармацевтических ТНК на мировом фармацевтическом рынке.

В настоящее время фарминдустрия включает в себя большое количество заинтересованных лиц в разработке, производстве, продаже и потреблении лекарственных препаратов. Данный рынок имеет полифункциональную многоуровневую структуру, для него также характерно активное вмешательство государства и высокая степень конкуренции.^[3] Высокий порог для вхождения на фармацевтический рынок объясняется тем, что он является типичным примером рынка олигополистического характера, что подтверждается значительной концентрацией производителей на нем. Заключается данная особенность в том, что несколько наиболее крупных компаний, чаще всего объединяемых в так называемую группу «Big Pharma» обладают чрезмерно большим влиянием на его состояние и конъюнктуру.^[4]

Мировой фармацевтический рынок расширяется беспрецедентными темпами. По данным Statista, в 2023 году объем рынка оценивался примерно в 1,6 трлн долларов, что более чем на 100 млрд долларов больше, чем в 2022 году. В 2023 году на долю десяти крупнейших фармацевтических компаний «Большой фармы» по объему выручки приходилось около 35% рыночной стоимости, а общая прибыль составила 559,5 миллиарда долларов. Так, выручка от фармацевтических препаратов за 2023 год у Pfizer составила 58,5$ млрд, у Johnson & Johnson – 54,76$ млрд, AbbVie – 54,32$ млрд, Merck & Co – 53,6$ млрд, Roche – 49,9$ млрд, Sanofi – 46,16$ млрд, AstraZeneca – 45,8$ млрд, Novartis – 45,4$ млрд, Bristol-Myers Squibb –45$ млрд и GSK – 38,4$ млрд.^[5] В списке первых десяти компаний «Большой Фармы» лидируют представители Соединенных Штатов, также ведущие позиции занимают Япония и ведущие европейские страны, включающие Швейцарию, Германию, Францию и Англию. Хотя китайские транснациональные корпорации не фигурируют в данном списке, Китай занимает второе место в мире по объёму производства фармацевтической продукции, уступая лишь Соединённым Штатам Америки, и его доля на рынке составляет 7,6%.^[6] Стоит сказать, высокая доходность участников этой отрасли определяет ведущую позицию фарминдустрии в мировой экономике по размеру полученной прибыли.^[7]

Несмотря на значительное влияние национальных компаний, специализирующихся на производстве дженериков, ключевые тенденции и стратегическое направление развития отрасли по-прежнему определяются транснациональными корпорациями. Во многом благодаря тому, что подавляющая часть этих фирм являются акционерными компаниями, размещение их акций на крупнейших биржах, таких как Лондонская, Нью-Йоркская, Бомбейская фондовые биржи, привлекает внимание инвестиционные фонды и позволяет контролировать более трети всего мирового рынка фармацевтической продукции.^[8]

В контексте международных экономических отношений фармацевтические транснациональные корпорации выступают в роли катализатора, способствующего повышению конкурентоспособности экономик различных государств, а также выступают в качестве локомотива научно-технического прогресса. Более того, занимая ключевые позиции в системе мирохозяйственных связей, они оказывают значительное влияние на формирование международных отношений в целом. Стоит отметить, что по словам некоторых исследователей, не только большие объемы продаж и высокая доходность отрасли определяют способность влиять ТНК на мировую политику, но и люди, которые за этим стоят. В частности, один из противников Большой Фармы, Джозеф Меркола в своей работе утверждает, что в настоящее время «Биг фарма» представляет собой своеобразный картель, находящийся под управлением ведущих международных инвестиционных компаний «BlackRock» и «Vanguard Group». Они, в свою очередь, инвестируются другими фондами и другими заинтересованными сторонами, такими как, семья Бушей, Рокфллеров, Ротшильдов, Морганов и так далее.^[9] Нетрудно сделать вывод о том, как богатейшие люди Соединенных Штатов имеют возможность лоббировать не только личные интересы, но и представлять интересы государства на мировом уровне.

Говоря о территориальной структуре мировой фармацевтической индустрии, следует подчеркнуть, что происходит сдвиг главных производственных мощностей из развитых стран в сторону развивающихся, стимулируемый ростом благосостояния населения в развивающихся странах, ростом ценовой конкуренции и стремлением фирм к снижению издержек производства. В азиатском регионе производство в фармацевтической отрасли растет особенно быстрыми темпами, хотя существует такая тенденция и в других регионах мира, однако менее выраженно. Так, интенсивное развитие исследовательской составляющей отрасли можно наблюдать в странах с развивающейся экономикой, например, в Индии, Китае и Бразилии. Эта тенденция позволяет сделать вывод о том, что наблюдается процесс перемещения экономической и исследовательской активности с европейских рынков на динамично развивающиеся рынки указанных стран вышеуказанных сран.

 За период 2017-2022 годов рынки Бразилии, Китая и Индии выросли на 13,0%, 5,3% и 11,0% соответственно по сравнению со средним ростом рынка в 6,6% для 5 крупнейших рынков Европейского союза и 7,1% для рынка США.^[10] В этой связи можно говорить о том, что в ближайшие годы можно ожидать достижение паритета по выпуску фармацевтической продукции между развитыми и развивающимися странами. Более того, уже сейчас огромная часть производств крупнейших интегрированных фармацевтических ТНК (50%) располагаются за пределами страны базирования производится, в том числе в различных мировых регионах.^[11]

Еще одной особенностью фармацевтической отрасли является распространенность процессов по слиянию и поглощению компаний. Крупные западные фармацевтические компании часто используют M&A сделки с целью расширения бизнеса и выхода на новые рынки сбыта.^[12] Объясняется данная специфика рынка следующими факторами:

• Во-первых, компании-гиганты стремятся получить доступ к новейшим технологиям. В связи с тем, что фармацевтическая отрасль является высокотехнологичным сектором экономики, компании Большой фармы должны финансировать большие средства в НИОКР (доля затрат на НИОКР в фармацевтических ТНК составляет около 15 %)^[13]. После истечения срока патентной защиты оригинальной фармацевтической продукции наблюдается снижение выручки, так как другие компании начинают производить более дешевые лекарственные препараты-дженерики. Исходя из этого компании со слабым R&D-портфелем, несмотря на риски, осуществляют M&A-сделки.
• Во-вторых, слияние и поглощение компаний помогает получить синергетический эффект в части оптимизации затрат на производство и научную деятельность и пополнения портфеля новыми научными разработками.
• В-третьих, такие сделки значительно повышают интерес со стороны фондов прямых инвестиций.

 Другими словами, деятельность по слиянию и поглощению обусловлена стремлением «Большой фармы» поддержать свои целевые показатели выручки и рентабельности и решить проблему пополнения портфеля новых исследований и истечения срока патентной защиты. Одними из наиболее заметных сделок такого характера стали: приобретение компанией Sanofi за 3,2 млрд долл. США биотехнологической компании Translate Bio в августе 2021 г. поглощение Bristol Myers Squibb компании MyoKardia (13,1 млрд долл., октябрь 2020 г.); приобретение AbbVie компании Allergan (63 млрд долл., сделка завершена в мае 2020 г.); приобретение AstraZeneca компании  Alexion Pharmaceuticals (39 млрд долл., июль 2021 г.). ^[14]

Вместе с тем, существует и другая тенденция. В последнее время компании «Большой фармы» всё чаще выделяют свои «традиционные» или «устаревшие» продуктовые направления в отдельные самостоятельные компании. Это делается для того, чтобы оптимизировать структуру капитала, маркетинговые и производственные процессы и сосредоточить ресурсы на основных точках роста — инновационных продуктах.

Результаты исследования

В ходе исследования было установлено, что характерной особенностью фармацевтического рынка, представляющего собой олигополию, является наличие у транснациональных фармацевтических компаний значительных объёмов производства и продаж, которые впоследствии используются ими в качестве инструмента конкурентной борьбы. С учетом эффекта масштаба и экономии издержек, тесной взаимосвязи между компаниями-олигополистами, значительных инвестиций в научные разработки и инвестиционной привлекательности Большая фарма путем слияния и поглощения, а также с использованием биржевых инструментов имеет возможность не только воздействовать на формирование цен, но и оказывать влияние на динамику и конъюнктуру всего мирового рынка.

Выводы

В наше время фармацевтическая отрасль играет важную роль в геополитике, что ярко проявилось в период пандемии COVID-19. Вопросы вывода на рынок новых препаратов и вакцин стали мощным инструментом мягкой силы в глобальной конкуренции между странами. Эффективные технологии производства инновационных лекарств стали одним из ключевых факторов, влияющих на мировую политику, наряду с экономической и военной мощью, а также доступом к ресурсам. При этом, стратегическое развитие отрасли, во многом определяемое внедрением инновационных разработок, находится под сильным влиянием небольшого числа крупных компаний, известных как «Большая фарма». Именно фармацевтические ТНК, обладающие значительными ресурсами для научных разработок, высокой рентабельностью, способны определять вектор развития индустрии и задавать тренды. Тем не менее, наблюдаемая в настоящее время усиливающаяся конкуренция со стороны компаний развивающихся стран может кардинально изменить позиции ведущих транснациональных компаний.

[1] Родионова И. А., Айдрус И. А. НОВАЯ ГЕОГРАФИЯ МИРОВОЙ ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОЙ ИНДУСТРИИ: ТРЕНДЫ РАЗВИТИЯ // Географическая среда и живые системы. 2023. №1. URL: https://cyberleninka.ru/article/n/novaya-geografiya-mirovoy-farmatsevticheskoy-industrii-trendy-razvitiya (дата обращения: 15.08.2024).

[2] Global Pharmaceutical Industry Outlook, 2024 // Frost & Sullivan. 2024.URL: https://www.marketresearch.com/Frost-Sullivan-v383/Global-Pharmaceutical-Outlook-36794424/ (Дата обращения 14.08.2024)

[3] Спиридонов В.А. СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОГО СЕКТОРА МИРОВОЙ ЭКОНОМИКИ: РЫНОК, АКТОРЫ И СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ // Экономика нового мира. 2022. №1 (24). URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sovremennoe-sostoyanie-farmatsevticheskogo-sektora-mirovoy-ekonomiki-rynok-aktory-i-strategii-razvitiya (дата обращения: 26.07.2024).

[4] Волин В.А. Особенности мировой фармацевтической отрасли//Научно-издательский центр «Аспект». 2024. URL: https://na-journal.ru/2-2024-ekonomika-menedzhment/9347-osobennosti-mirovoj-farmacevticheskoj-otrasli?ysclid=lz2mbrbenq185278922 (Дата обращения 14.08.2024)

[5] Hannah B. Who are the top 10 pharmaceutical companies in the world?// Proclinical. 2024. URL: https://www.proclinical.com/blogs/2024-7/who-are-the-top-10-pharma-companies-in-the-world-2024 (Дата обращения 14.08.2024)

[6] Top 10 Pharmaceutical Producing Countries//Geeksforgreeks.2024. URL: https://www.geeksforgeeks.org/top-10-pharmaceutical-manufacturing-countries/ (Дата обращения 14.08.2024)

[7] Жамкова И. М., Потапова К. М., Васюткина Л.В. Мировые инвестиции: проблемы и пути развития // Экономика и управление: проблемы, решения. 2020 . Т. 2, No 2. С. 44 — 49

[8] САМАРИЧ А.С. ТЕНДЕНЦИИ РАЗВИТИЯ МИРОВОГО ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОГО РЫНКА/ АКАДЕМИЧЕСКАЯ НАУКА КАК ФАКТОР И РЕСУРС ИННОВАЦИОННОГО РАЗВИТИЯ//Сборник статей III Международной научно-практической конференции. Петрозаводск, 2022. С.62.

[9] Joseph Mercola.The Same Shady People Own Big Pharma and the Media/Global Research. 2021. URL: https://www.globalresearch.ca/same-shady-people-own-big-pharma-media/5747748 (Дата обращения 14.08.2024)

[10] The Pharmaceutical Industry in Figures/EFPIA.2023. URL: https://www.efpia.eu/media/rm4kzdlx/the-pharmaceutical-industry-in-figures-2023.pdf(Дата обращения 14.08.2024)

[11] Кулакова, М. В. Транснациональные корпорации на мировом фармацевтическом рынке: специфика управления бизнесом / Молодой ученый. — 2016. — № 29 (133). — С. 431-435. — URL: https://moluch.ru/archive/133/37353/ (дата обращения: 28.08.2024).

[12] Рябова, Г. А. Обзор международного и российского опыта слияний и поглощений на фармацевтическом рынке / Молодой ученый. — 2015. — № 8 (88). — С. 646-649. — URL: https://moluch.ru/archive/88/16995/ (дата обращения: 15.09.2024).

[13] Российская фармацевтическая отрасль в горизонте 2030. Аналитический обзор. Биофармацевтический кластер «Северный». Долгопрудный, 2021. 62 с

[14] Дрёмова Н. Б., Соломка С. В. Мировой фармацевтический рынок: трендвотчинг // Лабораторная и клиническая медицина. Фармация. 2022. Т. 2, No 1. С. 62.